Kanal je prokopan1825. godine, te je u vrijeme izgradnje bio drugi najveći svjetski kanal, nakonkineskogVelikog kanala i značajno je pridonio gospodarskom razvoju savezne države New York i samihSjedinjenih Američkih Država.[1] Izgradnja kanala prvi put je predložena 1780-ih, te ponovno 1807. godine. Sama izgradnja započela je1817. te je otvoren26. listopada1825. Kanal ima 34brodske prevodnice, a razlika u nadmorskoj visini iznosti 172 metra.
U vrijeme izgradnje, budući da nije postojalaželjeznica, prijevoz brodovima kroz kanal bio je mnogo brži od prijevoza kolima koja su vukle životinje, te su troškovi smanjeni za 95 posto. Kanal je luciNew York dao veliku prednost u odnosu na sve ostale lučke gradove SAD-a te je pokrenuo veliki politički i kulturni uspon države u 19. stoljeću. Pridonio je i velikom rastu broja stanovnika u zapadnom New Yorku, te otvaranju ostalih regija na zapadu za daljnje naseljavanje. Kanal je proširen između 1834. i 1862. godine, te je najveći promet zabilježen 1855. godine kada je njime prošlo 33,000 komercijalnih pošiljki.
Kongres Sjedinjenih Američkih Država je 2000. godine kanal proglasio dijelom kulturne baštine[2] kako bi se naglasio nacionalni značaj ovog kanalskog sustava kao najuspješnijeg i najutjecajnijeg vodenog puta koji je čovjek izgradio i jednog od najvažnijih radova građevinskog inženjerstva u Sjevernoj Americi. Nakon povlačenje iz upotrebe komercijalnog brodaDay Peckinpaugh 1994. godine, kanalom se uglavnom koriste rekreacijska plovila, iako je do blagog oporavka komercijalnog prometa došlo 2008. godine.[3]