Marshalls Vater war italienischer Abstammung und hieß eigentlichAnthony Wallace Masciarelli, änderte aber seinen Namen schon vor der Geburt seines Sohnes inMarshall.
Garry Marshall absolvierte im Jahr 1952 dieDeWitt Clinton High School in New York City. Er studierte an derNorthwestern University inEvanston, wo er für eineStudentenzeitung tätig war. Er arbeitete zunächst als Autor für Komiker wieJoey Bishop undPhil Foster, später für dieTonight Show. Zusätzlich betätigte er sich auch als Schauspieler; so trat er bereits in den 1950er-Jahren in der Fernsehshow vonGeorge Burns undGracie Allen auf. In vielen der späteren Fernsehserien oder Spielfilme, die Marshall drehte oder produzierte, übernahm er zusätzlich kleine Nebenrollen.
Ein guter Freund von ihm war der SchauspielerHector Elizondo, der in jedem der 17 Kinofilme von Marshall mitspielte. Garry Marshall war seit dem Jahr 1963 mit der SchauspielerinBarbara Marshall verheiratet, die in einigen seiner Filme auftrat. Er hatte drei Kinder, darunter den RegisseurScott Marshall (* 1969). Seine Schwester war die RegisseurinPenny Marshall.
